Ảnh hưởng của rủi ro tín dụng và rủi ro thanh khoản đến sự ổn định ngân hàng: Bằng chứng thực nghiệm tại các ngân hàng thương mại Việt Nam

Abstract

Nghiên cứu phân tích ảnh hưởng của rủi ro thanh khoản (LR) và rủi ro tín dụng (CR) đến sự ổn định của 25 ngân hàng thương mại (NHTM) Việt Nam trong giai đoạn 2008-2022. Bằng phương pháp bình phương tối thiểu hai giai đoạn (2SLS) và phương pháp tự hồi quy véc tơ bảng (Pvar) để phân tích mối quan hệ giữa CR và LR. Bên cạnh đó, bài viết nghiên cứu sự tác động của hai loại rủi ro này lên sự ổn định của ngân hàng thông qua phương pháp ước lượng moment tổng quát (GMM). Kết quả bài nghiên cứu cho rằng, CR và LR có mối tương quan với nhau và có tác động song song đến sự ổn định của ngân hàng. Trong đó, CR tác động ngược chiều và trực tiếp tới sự ổn định của ngân hàng còn LR lại tác động gián tiếp đến sự ổn định của ngân hàng thông qua sự kết hợp của biến tương tác giữa LR và CR. Kết quả nghiên cứu này là cơ sở để các nhà hoạch định đưa ra những chính sách quản trị rủi ro ngân hàng trong thời gian tới.